一觉醒来，存款利率又降了！继国有大行下调存款利率后，各大股份制银行也纷纷跟进，目前一年期定存普遍跌破1%，甚至低至0.95%。这意味着10万块存一年，利息摊到每月只有几十块，连吃顿火锅都显得奢侈。

存款收益持续走低，对于寻求稳健增值的投资新手来说，无疑是个新课题：钱，还能合理地放在哪里呢？

01稳字当头：新手村的黄金法则

“存款搬家”似乎正成为大势所趋。央行数据显示，2025年一季度居民存款减少1.39万亿元，同期非银存款增加1.57万亿元，这表明资金正寻求更高的回报。然而，投资新手的第一次“出征”，往往被“怕亏钱”、“惧波动”、“选择太多无从下手”等焦虑困扰。

在这个探索初期，“稳”是保护本金和信心的第一道防线。因为此时投资认知尚浅，贸然涉足复杂产品，很容易“踩坑”。更何况，第一笔用于投资的钱往往攒得辛苦、分量沉甸，经不起大幅波动。

因此，这个阶段的核心策略是：选择低波动、易理解、流动性好的产品。先学会稳健地“走路”，再考虑未来如何“跑赢”市场。纯债基金，正是契合这一需求的入门之选。

02纯债基金：稳健投资的“压舱石”

纯债基金主要投资于国债、金融债等信用等级较高的债券品种，具有低波动、收益稳健的特点。相较于直接购买单只债券，纯债基金门槛更低、操作更便捷，并且由专业的基金投研团队管理，对投资新手更为友好。

专业团队的核心价值在于其精细化管理。他们会对不同种类、不同期限的债券进行深入调研分析，优中选优、组合投资，并根据市场变化及时调整策略、严控风险。这种专业运作，是普通投资者难以复制的。

纯债基金的风险较低，波动相对较小，预期收益虽不及权益资产，但长期年化收益通常优于银行存款及货币基金。其收益主要来源于债券的票息收入和资本利得，持有时间越长，票息再投资的复利效应就越发显著，能为资产的稳健增长提供持续动力。

此外，债基申赎相对自由，也提供了较好的流动性，可以满足投资者对资金灵活性的需求。

03混合债基：稳中求进的“升级之选”

如果在追求稳健的基础上，希望争取更高的收益潜力，且能接受略微增加的波动，那么混合型债基可以作为入市的“进阶装备”。

混合型债基以优质债券资产为核心打底，有效降低组合整体波动；同时适度配置股票、可转债等权益类资产，力求在控制风险的前提下，提升收益弹性。

相比纯债基金，混合债基通过配置的权益部分，能够更好地捕捉权益市场的上涨机会，提供更有弹性的收益空间。同时，其波动性通常远低于纯股票型基金，持有体验相对更从容。无论是震荡市还是慢牛行情，混合债基都展现出较强的适应性，堪称“稳得住底盘，也追得上风景”。

投资的第一课，不是一夜暴富，而是理解风险，从容应对。纯债基金和混合型债基虽相对稳健，但均非保本的零风险产品。因此，请务必根据自身风险承受能力选择匹配的产品。耐心持有，让时间见证复利的力量。

风险提示：基金有风险，投资须谨慎。基金不同于银行储蓄等固定收益预期的金融工具，且不同类型的基金风险收益情况不同，投资人既可能分享基金投资所产生的收益，也可能承担基金投资所带来的损失。本公司承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩及其净值高低并不预示其未来业绩表现。基金定期定额投资并不等于零存整取等储蓄方式，不能规避基金投资所固有的风险，也不能保证投资人获得收益。本公司提醒投资人应认真阅读基金的基金合同、招募说明书、产品资料概要等法律文件，在了解产品情况、听取销售机构适当性匹配意见的基础上，充分考虑自身的风险承受能力、投资期限和投资目标，理性判断市场，谨慎做出投资决策。在做出投资决策后，基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险，由投资人自行负担。